La stratégie de day trading " breakout and run " est une fusion du swing trading et du day trading. Si vous êtes un swing trader qui recherche déjà des actions à fort potentiel, cette méthode de day trading peut être utilisée sur certaines des actions à fort potentiel que vous suivez déjà.

Les transactions de la stratégie breakout and run durent généralement plusieurs heures, alors qu'elles ne durent que quelques minutes dans le cas de la stratégie Day Trade Trend. Une opération de breakout and run peut même devenir une opération de nuit (choix personnel) si le titre continue de progresser.

La base de cette stratégie est d'investir dans les actions qui ont une forte dynamique sur le graphique journalier, qui se consolident (plus c'est serré, mieux c'est), puis qui font une percée. Nous investissons le jour suivant une cassure forte et confirmée.

Les actions choisies doivent avoir connu une forte cassure, ce qui signifie que la bougie journalière ferme près de son sommet et que le volume a augmenté le jour de la cassure. Une fois que nous avons un breakout sur le graphique journalier au cours de la séance précédente, nous pouvons rechercher un signal de trading en nous basant sur la méthode décrite dans les sections ci-dessous.

Idéalement :

• L'action est l'une des plus fortes du marché. Il est facile de s'en rendre compte en triant les actions par performance. Recherchez les fortes performances à court terme au cours du dernier mois ou des trois derniers mois. Vous pouvez également utiliser vos scans de swing trade pour rechercher des candidats au trading.
• Le titre a un sommet de consolidation bien défini (si vous attendez une cassure à la hausse) afin que vous puissiez voir clairement la cassure. Cela dit, tant qu'il y a un breakout clair (puisque nous négocions après ce breakout), même si la consolidation est un peu irrégulière, cela ne devrait pas poser de problème.
  • Une consolidation correspond à trois jours ou plus d'évolution latérale des prix. Il s'agit essentiellement de 3 bougies ou plus alignées les unes à côté des autres, sans que le cours ne progresse beaucoup à la hausse ou à la baisse au cours de ces trois jours.
• Le cours est sorti de la consolidation lors de la séance précédente et a terminé près des plus hauts de la journée sur un volume plus important que la moyenne.
  • Le volume n'a pas besoin d'augmenter radicalement, mais il ne doit pas diminuer. Il doit être supérieur à la moyenne/au volume de la plupart des derniers jours (sans tenir compte des pics de volume massifs récents).
  • Il DOIT clôturer près du plus haut de la journée.
• Le volume est suffisant pour entrer et sortir facilement au cours de la journée. Pour les actions américaines, le volume doit être d'au moins 1 million d'actions par jour. Pour les actions canadiennes, le volume doit être d'au moins 100 000 actions. Bien que ce volume soit encore faible, le fait d'augmenter le volume exigé pour les actions canadiennes n'entraînera que très peu de transactions.
• L'action du prix se contracte avant la consolidation, ce qui a pour effet de comprimer le prix.
  • Un biseau, un triangle ou une fourchette serrés sont également acceptables. Si le cours sort brusquement de ces configurations et que le titre est dans une forte tendance haussière, il est possible que la tendance se poursuive à la suite de la sortie. C'est ce que nous voulons saisir.
• La contraction est précédée d'un fort mouvement de tendance. Le prix se contracte souvent, mais ce n'est pas toujours nécessaire. Un mouvement de prix brutal suivi d'une consolidation serrée peut être négociable en soi (sans contraction) ; il s'agit alors d'une formation en drapeau ou en fanion.
• Le volume diminue pendant la consolidation.

La stratégie de day trading Breakout and Run

Je vais décrire les critères d'une position longue. Une position courte est identique, mais tout est inversé.

Mise en place de la stratégie :

La configuration a déjà été discutée. Nous recherchons un titre solide qui a récemment connu une autre forte poussée vers le haut, et qui a ensuite formé une consolidation serrée. Idéalement, cette consolidation intervient après une contraction du prix où le prix a été comprimé - pensez à une configuration en triangle ou à des oscillations de prix qui convergent l'une vers l'autre. Il peut également s'agir d'une configuration en drapeau ou en fanion.

Un faible volume lors de la consolidation indique que l'action a été oubliée par les traders particuliers. C'est une bonne chose. Les institutions n'ont pas oublié. Elles achètent ce qu'elles peuvent. Lorsque le volume se tarit, c'est généralement à ce moment-là qu'elles commencent à acheter à des prix plus élevés.

Nous attendons ensuite une rupture de la consolidation et une clôture journalière avant de passer à l'action. Si la première barre de cassure est quelque peu douteuse, par exemple en raison d'un manque de volume ou si le prix ne clôture pas près du sommet de la journée de cassure, la session suivante peut également être utilisée pour confirmer la cassure (non négociée). Rappelez-vous que nous n'effectuons pas de transactions jusqu'au lendemain de la confirmation d'une forte cassure.

Cela diffère d'un swing trading. Dans ce dernier cas, l'ordre d'entrée est généralement placé juste au-dessus de la consolidation, sans attendre la clôture journalière.

Une fois que le breakout est confirmé par la clôture journalière, nous cherchons à entrer en position le jour suivant.

Stratégie d'entrée :

L'action ci-dessous est un exemple du type de rupture journalière que nous recherchons.

L'action a suivi une tendance haussière, le prix s'est contracté (les vagues deviennent plus petites lors du repli) lors des récents sommets et a ensuite formé une consolidation. Le cours a augmenté en volume, la cassure est claire et la clôture se fait près du plus haut de la journée.

Cela signifie que nous envisageons un trade le jour suivant.

Pour l'entrée, nous ne faisons rien pendant les 45 premières minutes du jour suivant (de 9h30 à 10h15 EST). Vous pouvez raccourcir cette période si vous le souhaitez, mais l'action est très rapide au cours des 30 premières minutes, et j'ai constaté que de nombreuses personnes effectuent des transactions excessives pendant cette période et sont stoppées à plusieurs reprises. Si vous êtes un trader débutant, évitez les 30 premières minutes. Mais au fur et à mesure que vous vous améliorez et que vous développez une méthode d'entrée plus solide, il est tout à fait possible de négocier plus tôt dans la journée si cela offre une opportunité d'entrée.

Si l'action chute après l'ouverture, nous attendrons un retournement à la hausse sur le graphique en 5 minutes. Cela signifie que nous achetons lorsque le cours passe au-dessus d'un récent sommet d'oscillation sur le graphique en 5 minutes. Lorsque de nouveaux sommets se forment, vous pouvez placer un ordre d'achat stop 0,02 $ au-dessus, ou vous pouvez attendre que le cours repasse au-dessus d'un récent sommet et entrer avec un ordre d'achat sur le marché.

(Note : les graphiques intrajournaliers sont établis avec l'heure UTC-05.)

Si l'action évolue de manière latérale ou à la hausse après l'ouverture, le point d'entrée est le même. Achetez lorsque le cours passe au-dessus du dernier sommet atteint lors de l'échange (attendez au moins 45 minutes après l'ouverture).

Je préfère de loin acheter lorsque l'action a d'abord légèrement baissé ou qu'elle a évolué de façon latérale pendant les 45 premières minutes. Si l'action s'est fortement redressée au début de la journée, il arrive souvent que le mouvement soit déjà terminé au moment où vous entrez sur le marché. Si le prix augmente au départ, je veux vraiment voir le prix s'enrouler et se contracter avant d'envisager de l'acheter lorsqu'il atteindra de nouveaux sommets.

Si le prix tend à baisser et n'a pas fourni d'entrée valide dans les deux heures suivant l'ouverture du marché (11h30 EST), je ne m'en occuperai pas. Nous voulons des acheteurs enthousiastes. Ils ne sont pas si impatients, ou ils sont peut-être faibles, s'ils n'ont pas fait leur entrée pour acheter le titre à 11 h 30.

Il s'agit d'un point d'entrée très simple. Vous pouvez définir vos propres règles pour obtenir un prix un peu plus élevé.

Stop Loss initial

Placez un stop loss initial quelques centimes en dessous du plus bas swing le plus récent une fois que vous avez votre signal d'entrée.

C'est le point de départ du stop loss. Nous allons le déplacer au fur et à mesure que la transaction progresse, mais au début de notre transaction, c'est notre risque. Nous pouvons alors baser la taille de notre position sur le montant de notre stop loss.

J'ai constaté que le stop loss devrait idéalement être d'environ 2 % ou moins (la différence entre le point d'entrée et le stop loss, par rapport au prix de l'action). Lorsque le stop loss dépasse les 2 %, il est plus difficile d'être rémunéré pour ce risque.

Idéalement, nous voulons que nos bénéfices soient supérieurs à nos pertes, donc avec un stop loss de 2 %, nous voulons que notre bénéfice soit potentiellement de 4 %, 6 % ou plus. Ces types de mouvements se produisent en intraday, mais si nous commençons à avoir besoin d'un mouvement plus important que cela pour compenser un trade à haut risque, les chances sont contre nous.

Sortie agressive d'un stop loss suiveur

Nous avons placé notre stop loss initial, mais au fur et à mesure que le cours évolue en notre faveur, nous allons déplacer ce stop loss pour réduire le risque et éventuellement bloquer les bénéfices.

Le premier type de sortie de stop loss suiveur est ce que j'appelle un stop loss suiveur agressif à une barre. Le stop loss initial est placé selon les règles ci-dessus. Une fois que la première bougie horaire est terminée après notre entrée, le stop loss se déplace de 0,02 $ en dessous du plus bas de la bougie horaire la plus récente.

Lorsque de nouveaux creux se forment, le stop loss est déplacé vers le haut, en supposant que le creux de la bougie est plus élevé que le creux de la bougie précédente. Si une bougie atteint un plus bas, l'opération est arrêtée.

Avec ce type de stop loss, la transaction se termine presque toujours dans la journée. Lorsque tout type de retournement potentiel commence à se produire, le stop loss suiveur nous permet de sortir du marché.

Si vous le souhaitez, ajoutez un coussin un peu plus grand sous les bougies horaires, mais maintenez-le à environ 0,25 % du prix de l'action ou moins. Ce tampon vous permettra parfois d'éviter d'être stoppé par des mouvements importants.

Dans l'exemple du GSX ci-dessus, un tampon vous aurait permis de rester plus longtemps sur le marché... et de réaliser un bénéfice beaucoup plus important. L'inconvénient est que vous renoncez à un peu de profit (le montant du tampon) lorsque le cours s'inverse.

Stop suiveur sur la moyenne mobile

Cette méthode permet souvent de réaliser des transactions qui durent plus d'une journée. Toutefois, vous avez toujours la possibilité de clôturer la transaction à la fin de la journée. Ou, si cette méthode a produit un profit important, passez à la méthode agressive ci-dessus afin que la transaction soit probablement clôturée avant la fin de la journée.

Pour cette méthode, vous allez également utiliser le graphique horaire et une moyenne mobile exponentielle (MME) à 9 périodes. Sortez dès que le cours passe en dessous de la moyenne mobile horaire à 9 périodes. N'attendez pas la clôture horaire, sortez lorsque le cours passe sous la moyenne mobile exponentielle.

Avec cette méthode, le premier achat sur GSX, juste au-dessus de 98 $, serait toujours en cours, le prix dépassant maintenant 131 $... ce qui est plutôt bien pour une opération qui a commencé comme une opération d'un jour avec un risque de moins de 2 % ! L'opération a finalement été arrêtée à 124 dollars, en quatre jours, et a rapporté 26 dollars par action.

Il s'agit d'un exemple exceptionnel, car il est rare que les actions atteignent 30 % en quelques jours. La plupart des transactions se traduisent par des bénéfices plus modestes, de l'ordre de 1 %, 2 %, 3 % ou 5 %. Mais même quelques gros gains comme celui-ci par an peuvent vraiment améliorer les résultats....mais il faut analyser pour trouver ces titres à fort potentiel de croissance avec d'excellentes configurations d'opérations.

L'EMA à 9 périodes n'a rien de magique. Expérimentez avec d'autres paramètres ou indicateurs pour voir si quelque chose fonctionne mieux pour vous.

Méthode de sortie récompense/risque

Une autre option consiste à sortir à un pourcentage de profit fixe ou à un ratio récompense/risque fixe. Si vous risquez 1 % sur la transaction, envisagez de sortir avec un profit de 5 %. Le stop loss initial ne bouge pas. Ou si vous risquez 2 %, sortez à un ratio récompense/risque de 3:1, en prenant un bénéfice de 6 %.

Je ne resterais sur le marché pendant la nuit que si le prix est en hausse d'au moins 2 %. Cela vous donnera un peu de marge entre le cours actuel et votre stop loss en cas d'écart au cours de la nuit. Dans le cas d'une action qui évolue rapidement, 5 % ne représentent pas grand-chose, de sorte que vous pourriez potentiellement entrer et sortir de ces transactions plusieurs fois par semaine.

Examinez l'évolution habituelle de l'action en une journée (ou sur quelques jours) pour vous faire une idée de l'objectif de profit raisonnable. Cette option est intéressante si vous ne pouvez pas regarder les graphiques toute la journée ou ajuster votre stop loss en permanence (comme avec les deux autres méthodes de sortie).

Cette méthode demande moins de travail et vous êtes assuré d'une bonne récompense par rapport au risque. L'inconvénient est que vous n'obtiendrez jamais un profit énorme, SAUF si le prix dépasse votre ordre de sortie, vous donnant un profit plus important que prévu.

Réentrée sur la même action

Vous pouvez entrer à nouveau dans la même action le jour suivant - en utilisant la même méthode d'entrée, de stop loss et de trailing stop loss - uniquement si l'action a clôturé près de son plus haut et a connu un fort mouvement de hausse lors de la dernière séance de bourse. Vous voulez que l'action évolue à la hausse avec une forte conviction dans les mouvements de prix.

Une fois que l'action a connu une journée de baisse ou qu'elle n'a pas réussi à progresser de manière agressive, elle doit former une NOUVELLE configuration de transaction valide avant de pouvoir être négociée à nouveau (rupture sur le graphique journalier après une consolidation).

Si vous recherchez des transactions swing (ou si vous vérifiez les actions les plus performantes tous les deux jours), vous devriez pouvoir trouver au moins quelques-unes de ces transactions chaque semaine. Là encore, il s'agit d'une fusion entre le day trading et le swing trading. Il se peut que nous n'ayons pas de transactions tous les jours.

S'il n'y a pas de transaction valable ou de ré-entrée, ne faites pas de transaction. Attendez les configurations valables.

Mot de la fin sur la stratégie de day trading Breakout and Run

Il existe un certain nombre de variantes de cette méthode de day trading. Pour déterminer la méthode qui vous convient le mieux, recherchez au moins 10 actions qui ont récemment cassé et présentez ces configurations de trading. Comparez les résultats obtenus en utilisant les différentes méthodes de sortie, et demandez-vous si vous êtes prêt à conserver l'action jusqu'au lendemain. Demandez-vous également si vous pouvez surveiller le graphique pendant la journée afin d'ajuster votre stop loss. Si ce n'est pas le cas, la méthode récompense/risque/objectif fixe est peut-être celle qui vous convient le mieux.

Si vous aimez la moyenne mobile, mais que vous ne voulez pas la conserver pendant la nuit, vous pouvez raccourcir un peu la moyenne, ou l'utiliser jusqu'à la clôture, puis clôturer l'opération en fin de journée.

Il s'agit d'un schéma directeur, c'est à vous de décider où vous voulez en venir.

Lorsque nous prenons une mauvaise décision, quel que soit l'ordre de la vie, la chose saine, intelligente et rationnelle à faire est de la regretter. Toutefois, supposer que la mauvaise décision a été prise est un processus douloureux que beaucoup souhaitent éviter. Il s'agit d'un biais psychologique connu sous le nom d'aversion au regret. Dans les opérations sur les marchés financiers, ce biais cognitif peut causer des dommages plus importants que ceux produits par une mauvaise décision.

De nombreux investisseurs, confrontés à une mauvaise décision, évitent de la regretter et recherchent les raccourcis nécessaires pour justifier qu'ils sont sur la bonne voie. Dans de nombreux cas, l'investisseur consacre de l'argent et de l'énergie pour éviter les regrets et corriger immédiatement une mauvaise transaction.

L'aversion au regret peut mettre en péril votre avenir en tant qu'investisseur. Découvrons la place que la finance comportementale accorde à ce biais psychologique et pourquoi il est essentiel de le reconnaître pour y faire face.

Comment fonctionne l'aversion au regret ?

Selon la finance comportementale, les traders et les investisseurs prennent souvent de mauvaises décisions. La précipitation pour ne pas rater des opportunités, la peur, les mauvais conseils peuvent être quelques-uns des moteurs de ces mauvaises décisions.

L'aversion au regret se présente comme un biais psychologique lorsque nous évitons d'assumer l'erreur que nous avons commise et développons des actions pour cacher cette situation.

Si, par exemple, nous achetons des actions d'une entreprise qui se révèlent par la suite être une mauvaise acquisition, que devons-nous faire ? La chose logique et rationnelle serait de se débarrasser de cet actif avant qu'une perte de prix plus importante ne se produise. Toutefois, une grande partie des investisseurs n'agissent pas de cette façon. Ils espèrent que le panorama changera et que l'actif inversera son prix. En cours de route, le prix continuera de baisser. C'est le moment où l'aversion au regret nous conduit à de plus grandes pertes.

Un autre exemple de la façon dont cette peur du regret se manifeste est lorsque nous avons acheté des actions d'une entreprise en plein essor. Le cours des actions sur le marché augmente de manière imparable. Nous sommes satisfaits des résultats. Cependant, l'aversion au regret se produit également ici. Nous évitons de réaliser une analyse qui nous indique quel est le meilleur moment pour vendre. L'investisseur considère que s'il vend tôt, il regrettera d'avoir manqué davantage de bénéfices.

Ce dernier exemple présente le biais psychologique associé à la cupidité. Nous laissons de côté les fondamentaux et l'analyse technique pour nous concentrer sur les bénéfices potentiels. C'est ce qui s'est produit lorsque la bulle Internet a éclaté.

De nombreux investisseurs ont maintenu leurs positions sans aucune base fondamentale et au moment où le krach s'est produit, il était trop tard pour vendre.

Que dit la finance comportementale sur le regret ?

La finance comportementale apporte une grande contribution à la compréhension du comportement des marchés financiers. Cette discipline se concentre sur l'étude des causes qui poussent les investisseurs et les traders à prendre des décisions non rationnelles. Établit quels biais psychologiques agissent pour détourner les traders des fondamentaux et de l'analyse technique.

Lorsque nous évitons le repentir, nous agissons de manière irrationnelle. C'est un processus de déni d'une mauvaise décision. L'aversion pour le regret nous amène à retarder les actions qui nous permettent de corriger une décision erronée.

Les traders agissent en considérant que regretter implique un coût plus élevé qu'ils ne veulent pas assumer. Toutefois, éviter une correction à temps peut entraîner des dommages plus importants pour notre capital d'investissement.

Souvenons-nous de la crise hypothécaire de 2008 qui a conduit à une crise financière mondiale.

À mesure que la crise se développait, les prix de l'immobilier aux États-Unis ont chuté à un point tel que le remboursement de l'hypothèque n'était plus justifié. Cela a eu un fort impact sur les émotions des propriétaires qui ont dû faire face à des remboursements hypothécaires. Beaucoup d'entre eux ont refusé de céder leur maison et ont été acculés par des paiements élevés.

L'aversion pour le regret s'est manifestée dans cette crise. Une décision rationnelle aurait incité les propriétaires à vendre avant un effondrement majeur des prix. Malgré cette analyse, l'attachement à ce que signifie le foyer et la peur d'assumer le besoin de s'en débarrasser agissent en générant l'aversion au regret.

Comment gérer l'aversion au regret ?

Pour en revenir à la finance comportementale, le regret n'est pas un comportement courant parmi les investisseurs. Supposer que quelque chose ne fonctionne pas et qu'il faut le changer nous provoque de la peur et du stress. La question se pose alors : comment gérer l'aversion au regret ?

La première étape consiste à supposer qu'il existe une possibilité de commettre des erreurs. Et face à eux, il faut prendre des décisions qui impliquent un changement de cap. Mais pour tout cela, nous devons disposer d'une stratégie d'investissement solide, basée sur les outils des fondamentaux et de l'analyse technique.

Un plan d'investissement nécessite de connaître exactement notre tolérance au risque. De cette manière, nous pouvons constituer un portefeuille diversifié qui nous permet d'équilibrer les possibilités de pertes.

Établissez des règles claires pour le fonctionnement de votre régime. Si vous avez une règle qui dit que si un actif perd 5 % de son prix, vous devez vous en débarrasser, respectez-la. Suivez les règles à la lettre.

Si vous disposez de ce "manuel de règles" et que vous les exécutez selon votre stratégie, vous vous éloignerez de la possibilité de regret et donc de votre aversion.

Si vous rencontrez des difficultés pour élaborer votre plan, ne montez pas sur le ring sans celui-ci. Recherchez la collaboration d'un conseiller financier qui a un bon historique, pensez-vous que c'est une démarche coûteuse? Pensez-y de cette façon, des conseils appropriés vous éloignent des mauvaises décisions. L'aversion au regret sera remplacée par un plan rationnel. Le coût d'avoir un conseiller est amorti grâce à de bonnes décisions d'investissement.

Soyez votre propre conseiller financier. Formez-vous aux meilleurs outils pour intervenir sur les marchés financiers, loin des biais psychologiques et des émotions qui peuvent nuire à votre trading.

Les opérations individuelles sur le marché des changes (Forex) connaissent une croissance sans précédent. Chaque jour, de plus en plus de personnes sont encouragées à essayer de générer des bénéfices en négociant des devises. Cependant, peu de gens connaissent ces « secrets » qui empêcheront leur passage sur le marché des devises d’être éphémère. Parmi ces secrets se trouve la nécessité d’avoir un broker Forex. Il s'agit d'un chiffre irremplaçable pour vos opérations sur cet énorme marché mondial.

Si vous avez déjà utilisé Internet pour en savoir un peu plus sur le marché Forex, vous aurez remarqué que vos réseaux sociaux commençaient à être inondés de publicités pour les brokers Forex. Bien qu’ils aient tous une fonction similaire, chacun essaie de se différencier des autres avec des avantages « exclusifs ». C'est là qu'il faut être très prudent. Vous confierez à cette société ou entité votre capital d’investissement. Vous devez donc disposer de solides références pour ne pas être victime d’arnaques ou d’improvisations.

Pour tous ceux qui souhaitent trader sur le marché des changes, nous avons préparé ce petit guide. Ici, vous pouvez découvrir les fonctions remplies par un broker Forex. L'importance de choisir le vôtre. De plus, nous passerons en revue les différents types de brokers, leurs caractéristiques et comment choisir le vôtre. Si vous envisagez d'entrer sur le marché Forex, rejoignez-nous dans cette lecture.

Qu'est-ce qu'un broker Forex ?

Le marché Forex (Foreing Exchange) est le marché sur lequel les particuliers, les entreprises, les gouvernements et les institutions financières échangent des devises du monde entier. C'est le plus grand marché mondial. Elle déplace environ 7 milliards de dollars par jour en opérations de change. Il est ouvert et à votre disposition 24h/24. Et pour y accéder, vous aurez besoin d’un broker Forex.

Il s'agit d'une entité ou d'une société qui agit comme intermédiaire entre les investisseurs particuliers comme vous et le marché des changes. Les opérations sur le marché Forex sont effectuées à l'aide de paires de devises. Si vous souhaitez acheter la paire EUR/USD, le broker sera l'intermédiaire entre votre intention d'achat et quelqu'un qui vend la même paire.

Le marché des changes ne dispose pas d'espace d'exploitation physique. Toutes les opérations sont effectuées électroniquement. Lorsque vous achetez une paire de devises, le vendeur se trouve peut-être à l’autre bout de la planète. Le lien entre lui et vous sera le broker Forex.

En revanche, le broker Forex vous donnera les moyens de réaliser vos opérations. Fondamentalement, une plateforme de trading. Ce que nous rappelons est essentiel pour tous ceux qui souhaitent spéculer sur l’évolution des prix des devises (trading). Il est clair que vous souhaitez effectuer un achat occasionnel de devises étrangères, vous n’aurez pas besoin d’ouvrir un compte Forex. Rendez-vous simplement dans votre banque de confiance et elle se chargera de réaliser l'opération.

Mais nous imaginons que vous êtes ici parce que vous souhaitez faire du change un travail régulier et en bénéficier.

Il existe différents types de brokers Forex. Nous passerons en revue les principales caractéristiques de chacun d’eux.

Découvrez les différents types de brokers Forex

L’un des premiers défis que vous aurez à relever sera de définir quel type de broker Forex est le plus adapté. Effectivement, il existe différents types de brokers et votre choix dépendra de votre profil de trader, du type d'opérations que vous souhaitez réaliser et du capital alloué au trading.

Pourquoi existe-t-il différents types de brokers ?

Il existe différents types de brokers Forex en raison des différents besoins et préférences des traders forex. Cela est également dû à la manière dont ces brokers gèrent les opérations et aux services qu'ils proposent. Voici un résumé des principales raisons pour lesquelles il existe différents types de brokers Forex.

Diversité des traders : Il existe différents types de traders avec des stratégies, un volume de capital et des objectifs divers. Certains sont des opérateurs individuels disposant de peu de capitaux à investir. D’autres sont des investisseurs institutionnels à gros capitaux. Les différents types de brokers Forex sont conçus pour répondre à ces différentes catégories de traders.

Modèles de trading: Chaque type de broker Forex fonctionne selon un modèle commercial différent. Certains sont des Market Makers, ils sont de l’autre côté du comptoir pour répondre à chaque opération. D'autres brokers utilisent le modèle STP/ECN. Ils acheminent les ordres directement vers le marché interbancaire. Ces modèles économiques affectent la manière dont les ordres sont exécutés et les spreads.

Réglementation et sécurité : L'activité d'un broker Forex est réglementée par les autorités de régulation du pays où il opère. Ils respectent la réglementation et offrent des niveaux élevés de sécurité à leurs clients. Mais tous les brokers forex ne sont pas enregistrés et réglementés.

Différences de spreads et de commissions : Les spreads (différence entre le prix d’achat et de vente) et les commissions peuvent varier considérablement d’un broker à l’autre. Certains brokers proposent des spreads fixes, tandis que d'autres ont des spreads variables. La structure des commissions peut également être différente. Cela affecte directement les coûts de négociation pour les traders.

Accès aux instruments financiers : Certains brokers peuvent proposer une large gamme de paires de devises et d'autres instruments financiers, tels que les CFD (Contracts for Difference) sur des actions, des indices, des matières premières et bien plus encore. Cela permet aux traders de diversifier leurs portefeuilles et d'explorer différentes opportunités d'investissement.

Broker Forex Dealing Desk

Un broker Dealing Desk, également connu sous le nom de Market Maker dans le contexte du Forex, est un type d'intermédiaire qui agit en tant que contrepartie aux transactions de ses clients. Contrairement aux brokers de type STP/ECN (Straight Through Processing/Electronic Communication Network), qui acheminent les ordres directement vers le marché interbancaire, les brokers du Dealing Desk prennent l'autre côté des transactions, c'est-à-dire qu'ils prennent la position opposée à celle du client.

Voici quelques-unes des principales caractéristiques d’un broker Trading Desk :

Exécution des ordres : au lieu d'envoyer les ordres de ses clients sur le marché, un broker Dealing Desk exécute les ordres en interne. Cela signifie que le broker agit comme contrepartie pour toutes les opérations de ses clients. Cela permet une tarification et une exécution des commandes plus flexibles.

Fournit de la liquidité : un broker Dealing Desk fournit sa propre liquidité au marché. Cela implique qu'ils peuvent proposer des spreads fixes et garantir l'exécution des ordres dans des conditions de forte volatilité.

Création de marché : les teneurs de marché peuvent créer leur propre marché. Ils fixent les prix d’achat et de vente des paires de devises et des autres instruments financiers qu’ils proposent. Cela leur permet de conserver un certain degré de contrôle sur les spreads et la liquidité.

Différence entre les prix : ces types de brokers peuvent proposer des spreads fixes ou variables. Ils ont la capacité d’ajuster les spreads en fonction de la volatilité du marché et d’autres conditions.

Conflit d'intérêts potentiel : En raison de son rôle de contrepartie dans les transactions des clients, il peut y avoir un conflit d'intérêts potentiel entre le broker et le trader. En effet, le succès du trader pourrait signifier une perte pour le broker et vice versa.

Convient aux traders particuliers : les brokers Dealing Desk sont souvent choisis par les traders de détail et les traders débutants. En effet, ces brokers proposent souvent des comptes avec un dépôt minimum inférieur, des spreads fixes (facilitant la gestion des risques) et une exécution des ordres plus facile.

Ils offrent des services supplémentaires : en plus de l'exécution des ordres, les brokers Dealing Desk peuvent proposer des services supplémentaires, tels que des analyses de marché, des actualités financières et des outils éducatifs pour aider les traders à prendre des décisions éclairées.

Broker Forex ECN

Un broker Forex de type ECN est un broker du marché des changes qui agit comme intermédiaire entre les traders et les banques et institutions financières. A travers un réseau interconnecté (Electronic Communication Network), elle transmet les ordres de bourse de ses clients. Contrairement aux brokers du Dealing Desk, les ECN n’agissent pas en tant que contrepartie aux transactions.

Accès au marché interbancaire : Grâce à un broker ECN, les opérateurs accèdent au marché interbancaire. Ainsi, ils peuvent opérer avec des prix et des liquidités réels sur le marché. Cela signifie que les traders peuvent voir les prix acheteur et vendeur de plusieurs fournisseurs de liquidité et participer à des transactions à ces prix.

Spreads variables : les brokers ECN proposent généralement des spreads variables, ce qui signifie que les spreads peuvent changer en fonction des conditions du marché. En période de liquidité élevée, les spreads ont tendance à être très faibles, ce qui peut être bénéfique pour les traders.

Commissions transparentes : au lieu de gagner des revenus grâce aux spreads, les brokers ECN facturent des commissions pour chaque transaction. Ces frais sont transparents et sont généralement clairement affichés sur la plateforme de trading. Les traders savent exactement combien ils paient pour exécuter une transaction.

Exécution directe des ordres : ces brokers acheminent les ordres des traders directement vers le marché, sans interférence ni intervention du pupitre de négociation. Cela garantit une exécution rapide et précise des commandes.

Transparence totale : Ils offrent un haut niveau de transparence concernant les prix, les conditions de marché et l'exécution des ordres. Les traders peuvent voir les prix d'achat et de vente disponibles sur le marché en temps réel.

Moins de conflits d'intérêts : En n'agissant pas en tant que contrepartie aux opérations des traders, les brokers ECN ont moins de conflits d'intérêts avec leurs clients. Son bénéfice provient principalement des commissions sur les transactions.

Convient aux traders expérimentés : les brokers ECN sont populaires auprès des traders plus expérimentés qui recherchent une exécution rapide et transparente des ordres, ainsi qu'un accès à des outils d'analyse avancés et à des stratégies de trading sophistiquées.

Broker NDD (No Dealing Desk)

Un broker NDD est un intermédiaire sur le marché Forex qui fonctionne sans trading desk. Sa principale caractéristique est de ne pas agir en tant que contrepartie dans les opérations de ses clients. Au lieu de cela, les brokers NDD acheminent les ordres de leurs clients directement vers le marché interbancaire ou vers des fournisseurs de liquidité tiers. Cela signifie qu'ils ne prennent pas l'autre côté des transactions, ce qui réduit les conflits d'intérêts entre le broker et le trader.

Principales caractéristiques d'un broker NDD :

• Transparence dans l'exécution des commandes.
• Des spreads variables qui reflètent les conditions du marché.
• Des commissions transparentes.
• Accès au marché interbancaire.
• Moins de conflits d’intérêts avec les traders.

Broker STP (Straight Through Processing)

Un broker STP est également un intermédiaire sur le marché Forex qui n'agit pas en tant que contrepartie dans les opérations de ses clients. Comme un broker NDD, il achemine les ordres des traders directement vers le marché interbancaire ou vers des fournisseurs de liquidité tiers. La principale différence entre un broker STP et un broker NDD réside généralement dans la manière dont ils gèrent les commissions et les spreads. Les brokers STP peuvent proposer des spreads variables et facturer des commissions pour les transactions.

Principales caractéristiques d'un broker STP :

• Exécution des commandes rapide et transparente.
• Accès au marché interbancaire.
• Des spreads variables qui peuvent être très faibles en période de forte liquidité.
• Commissions transparentes par opération.
• Moins de conflits d’intérêts avec les traders.

En résumé, les brokers NDD et STP partagent la caractéristique de ne pas agir en tant que contrepartie dans les opérations des opérateurs. Une différence importante avec les brokers Trading Desk (Market Makers). Les deux types de brokers Forex offrent une transparence dans l’exécution des ordres et un accès au marché interbancaire, mais ils peuvent varier dans la manière dont ils gèrent les spreads et les commissions. Le choix entre un broker NDD et un broker STP dépend des préférences individuelles et des objectifs de trading de chaque trader.

Pourquoi avez-vous besoin d’un broker Forex pour trader ?

Si vous souhaitez faire du trading sur le Forex une activité fréquente, vous aurez besoin d'un compte. Les comptes Forex sont ouverts auprès d'un broker Forex. En termes simples, sans cela, vous ne pourrez pas accéder au marché des changes.

Voyons maintenant quelles sont les autres fonctionnalités dont disposent les brokers qui facilitent vos opérations sur le marché des changes :

Accès au marché : Le marché des changes est décentralisé et n'est pas négocié sur une bourse centrale. Les brokers Forex agissent comme intermédiaires et vous permettent d’accéder à ce marché et d’effectuer des transactions d’achat et de vente de devises.

Plateforme de trading : Les brokers mettent à disposition une plateforme de trading en ligne qui permet d'effectuer des opérations en temps réel. Ces plateformes proposent des outils d'analyse, des graphiques, des indicateurs techniques et des chaînes d'information économique.

Exécution des ordres : les brokers exécutent leurs ordres d'achat et de vente sur le marché. Cela signifie qu'ils peuvent vous aider à ouvrir et fermer des positions en fonction de vos instructions.

Effet de levier : les brokers Forex offrent la possibilité d’utiliser l’effet de levier pour négocier des positions plus importantes que ce que votre capital initial pourrait vous permettre. Cela peut amplifier vos profits, mais aussi augmenter vos pertes, il faut donc l’utiliser avec prudence.

Grande variété de paires de devises : les brokers offrent accès à une large gamme de paires de devises que vous pouvez échanger. Cela inclut les paires de devises majeures, mineures et exotiques, vous donnant la possibilité de diversifier vos échanges.

Outils et ressources : les brokers Forex fournissent souvent des outils et des ressources supplémentaires, tels que des analyses de marché, des actualités financières, des calendriers économiques et des formations. Ces ressources peuvent vous aider à améliorer vos compétences et à prendre des décisions plus éclairées.

Réglementation et protection : les brokers réglementés par les autorités financières offrent un niveau de sécurité et de protection à vos fonds. Ils sont soumis à des règles et réglementations strictes qui garantissent des pratiques commerciales éthiques et la sécurité de vos actifs.

Liquidité : les brokers ont accès à la liquidité du marché et peuvent faciliter l'exécution des ordres même en période de forte volatilité.

Frais de courtages avec un broker Forex

Le trading avec un broker Forex entraîne plusieurs coûts que les traders doivent prendre en compte. Ces coûts peuvent varier en fonction du broker et des conditions spécifiques du compte, mais voici les coûts les plus courants associés au trading sur le marché des changes :

1. Spreads : Le spread est la différence entre le prix d’achat (bid) et le prix de vente (ask) d’une paire de devises. C'est ainsi qu'un broker Forex gagne de l'argent sur chaque transaction. Les spreads peuvent être fixes ou variables, et le montant que vous payez dépend du spread et de la taille de votre position.
2. Commissions : Certains brokers facturent des commissions pour chaque transaction que vous effectuez. Ces frais sont généralement appliqués aux comptes ECN (Electronic Communication Network) et sont transparents. Ils peuvent être basés sur un pourcentage du volume des échanges ou sur des frais fixes par lot négocié.
3. Swap ou intérêts sur les positions au jour le jour : Si vous détenez une position ouverte du jour au lendemain, un swap peut vous être facturé ou payé.

L'importance d'un broker réglementé sur le marché Forex

Nous avons évoqué à plusieurs reprises la nécessité de choisir un broker enregistré et réglementé avant d'opérer sur le marché Forex. Cela fait partie de la gestion des risques que tout trader doit mettre en œuvre lorsqu'il opère avec des devises.

Analysons les raisons qui rendent important d'avoir un broker Forex réglementé :

Supervision gouvernementale : Un broker réglementé est sous la supervision et la réglementation d'une autorité gouvernementale spécifique. Regardons quelques exemples. La Commission nationale du marché des valeurs mobilières (CNMV) en Espagne. Commodity Futures Trading Commission (CFTC) aux États-Unis. Au Royaume-Uni, la réglementation est assurée par la Financial Conduct Authority (FCA).

Conformité réglementaire : Le broker Forex doit se conformer aux réglementations établies par l'autorité de régulation. Ces réglementations peuvent inclure des exigences minimales de capital, des procédures de gestion des risques et la transparence dans l'exécution des ordres.

Sécurité des fonds des clients : les brokers réglementés doivent conserver les fonds des clients dans des comptes séparés des propres comptes de l'entreprise. Cela garantit que les fonds des clients sont protégés en cas d'insolvabilité du broker Forex.

Transparence : les brokers réglementés doivent fournir aux clients des informations transparentes sur leurs transactions, spreads, commissions et tout autre coût associé au trading.

Protection des clients : les réglementations incluent souvent des mesures de protection des clients, telles que des limites sur l'effet de levier, la divulgation des risques et l'interdiction des pratiques commerciales abusives.

Résolution des litiges : les autorités de régulation proposent souvent des mécanismes de résolution des litiges entre les opérateurs et les brokers réglementés, un moyen de résoudre les problèmes et les plaintes.

Conformité éthique : La réglementation vise à garantir que le broker agit de manière éthique et dans le meilleur intérêt de ses clients, en évitant les pratiques trompeuses ou frauduleuses.

Plateformes de trading pour opérer sur le Forex

Les brokers Forex fournissent généralement à leurs clients leurs propres plateformes de trading. Autrement dit, le broker agit comme intermédiaire entre les opérateurs et le marché des changes et propose une plateforme en ligne à travers laquelle les opérateurs peuvent effectuer leurs opérations.

Ces plateformes de trading peuvent être spécifiques à chaque broker et sont conçues pour permettre aux traders d'accéder au marché Forex. Grâce à eux, les traders et investisseurs peuvent accéder aux prix d’exécution des opérations (achat et vente de paires de devises). Ils peuvent passer leurs ordres que le broker Forex se chargera d'exécuter. De plus, ils auront accès à des analyses, des ressources techniques, des chaînes d'information et un calendrier des événements économiques.

Cependant, la plupart des brokers sont associés aux plateformes de trading les plus populaires telles que MetaTrader 4 et 5 ou NinjaTrader. Certains brokers permettent même au trader de choisir parmi plusieurs options de plateforme.

Réflexions finales sur votre broker Forex

Votre chemin pour devenir un trader professionnel sur le marché des devises nécessite une étape incontournable : avoir un compte chez un broker Forex. Sans cela, vous n’aurez pas accès au marché ni la possibilité de négocier sur le Forex.

Le choix de votre broker doit être très prudent. Il se chargera de traiter vos commandes, mais surtout, il gérera l’argent de votre compte Forex. Lors du choix d'un broker, vous devez vous assurer qu'il est réglementé par les autorités compétentes. Offrez un service client 24 heures sur 24 et, si possible, dans votre langue. Vérifiez les opinions des autres utilisateurs concernant la fiabilité avec laquelle leur broker est géré. Enfin, assurez-vous de connaître les frais et commissions que vous devrez payer.

Voulez-vous devenir un trader professionnel sur le marché Forex ? Votre plus grand atout sera d’avoir une solide formation.